Не понимаю, как можно вычислить такую пропорцию, если неизвестен коэффициент Шарпа для рисковой части активов в портфеле, неизвестен риск рисковой части портфеля, неизвестна безрисковая ставка, и, наконец, какую величину просадки вы хотите компенсировать безрисковой частью портфеля.
То есть, какие числа надо подставлять в формулу, чтобы получить конкретное разбиение портфеля на рисковую и безрисковую части.
Иначе, вы получите "водяные" рассуждения, которые найдете на любом сайте по данной теме, где не любят математику.
Эксперт по оптимизации инвестиционного портфеля и прогнозированию биржевых цен.
Перейти на forecast.nanoquant.ru
Для агрессивного инвестора вполне допустимо брать 75% акций, но такое распределение подойдет далеко не всем инвесторам.
- Если инвестор консервативный
- Или если горизонт инвестиций короткий
- Или если нужны частичные выводы из... Читать далее
Вполне рабочая, те же ОФЗ могут давать порядка 5-7% номинальной доходности, а акции – 8-10%. Отмечу также, что Бенджамин Грэм не говорил, что распределение 75 на 25 единственно верное. Он лишь делал акцент на том, что в... Читать далее
Что акции, что облигации - это всего лишь инструменты одного и того же - БИЗНЕСА. Разница между долговым и долевым инструментом в том, что акция по сути это бесконечная облигация с погашением в момент ликвидации фирмы. Отсюда... Читать далее
Не куда девать кэш? Облигации для того и созданы,короткие вам в помощь. А так конечно акции, на новостях,которые... Читать дальше