Сразу оговорюсь: я не специалист и могу ошибаться. Привожу чисто своё понимание и знания.
Отрицание реальности может быть вызвано самыми разными причинами, в принципе, любыми, которые могут вызвать сильный эмоциональный дистресс. Это в данном случае защитная реакция психики человека, чтобы стресс не "накатывал" сразу всей силой. Например, человек проходит стадии переживания горя, потерял недавно близкого; первые пару минут (может быть меньше или больше - до пары часов) человек отрицает эту новость. Это нормально, это проходит со временем и никаких серьёзных последствий не имеет.
Другой причиной может быть синдром дереализации и деперсонализации. Если проще, то это можно описать так: "это происходит не со мной/это происходит во сне/это мой сон/я в этом не участвую" и так далее, когда "это всё" происходит на самом деле. Может носить как ситуативный характер (чаще всего катализатором выступает эмоциональное напряжение), так и быть спонтанным (возникать в несвязанных между собой ничем ситуациях) или вовсе постоянным. В любом из этих случаев лучше обратиться к специалисту в области психиатрии. В данной ситуации человек может в определённой степени подвергать опасности себя и/или других людей, поскольку в случае опасности может не предпринимать каких-либо действий или принимать не самые лучшие решения, но данное очень ситуативно и может вовсе не наблюдаться.