Разница между ковариацией и корреляцией:
Мера, используемая для указания степени изменения двух случайных переменных в тандеме, называется ковариацией.
Мера, используемая для представления, насколько сильно связаны две случайные величины, известная как корреляция.
Ковариация - это не что иное, как мера корреляции. Наоборот, корреляция относится к масштабированной форме ковариации.
Значение корреляции имеет место между -1 и +1.
Наоборот, значение ковариации лежит между -∞ и + ∞.
На ковариацию влияет изменение масштаба, т.е. если все значение одной переменной умножается на постоянную, а все значение другой переменной умножается на аналогичную или другую постоянную, то ковариация изменяется.
В отличие от этого, на корреляцию не влияет изменение масштаба.
Корреляция безразмерна, т. е. это единичная мера взаимосвязи между переменными. В отличие от ковариации, где значение получается произведением единиц двух переменных.